015年以來，與不良資產(chǎn)處置相關(guān)的互聯(lián)網(wǎng)公司已近30家。

壞賬一直是P2P行業(yè)“不能說的秘密”。由于怕引起投資人的恐慌遭擠兌，幾乎很少有平臺會主動談起自身的壞賬率。但是無論怎么回避這個話題，風(fēng)險卻是回避不了的問題。有數(shù)據(jù)顯示，截至2015年末網(wǎng)貸行業(yè)總體貸款余額約4253億元，P2P平臺的壞賬規(guī)模在425億元-638億元。也就是說，如果按中位數(shù)計算，P2P平臺的壞賬規(guī)模超過500億元。

事實上，對于不良資產(chǎn)，各家P2P平臺都有自己的一套處置手段。而且隨著壞賬規(guī)模的不斷上升，不少傳統(tǒng)資產(chǎn)管理公司開始參與到P2P行業(yè)之中，互聯(lián)網(wǎng)+不良資產(chǎn)處置的市場也漸成規(guī)模。

對于網(wǎng)貸平臺將自身不良資產(chǎn)交由第三方不良資產(chǎn)處置公司的模式，短融網(wǎng)CEO王坤在接受《證券日報》記者采訪時表示，從行業(yè)的慣常做法來看，平臺通常會將逾期時間較長、回收相對困難、預(yù)期損失率較高的不良資產(chǎn)外包給第三方催收，信用貸款領(lǐng)域的不良資產(chǎn)處置常采用此方法。“將來，平臺在綜合評估外包成本和回收效果等因素的基礎(chǔ)上，將逐步嘗試在某些產(chǎn)品和領(lǐng)域?qū)で笈c有實力的不良資產(chǎn)處置平臺或機構(gòu)開展積極的合作。”

處置不良資產(chǎn)各有高招

在不少投資人眼中，網(wǎng)貸平臺貸前、貸中的信審及風(fēng)控機制等方面是衡量該平臺安全與否的重要指標(biāo)。但是對于抵押模式的平臺來說，因非平臺因素發(fā)生壞賬后，如何處置不良資產(chǎn)也是彰顯自己“硬實力”的時候。

專注于個人抵押貸款的平臺人人聚財CEO許建文對《證券日報》記者說道，平臺除了從前期的審核、放款階段就對借款人的身份和償還能力進行了嚴(yán)格的把控，盡量避免逾期等情況發(fā)生外，還會通過與第三方征信公司合作對資產(chǎn)進行評估、門店人員對借款人進行面審、門店經(jīng)理二審、把資料提交總部進行終審的多重審核流程，“因此我們的逾期率長期維持在7%以下，歷史累計壞賬率控制在1.5%之下。”

同時，許建文還以車輛抵押業(yè)務(wù)為例，向本報記者詳細(xì)具體介紹了當(dāng)借款人出現(xiàn)逾期后平臺的三個應(yīng)對階段。第一個階段（逾期時間30天之內(nèi)），平臺會聯(lián)系客戶調(diào)查情況進行溝通，并且嚴(yán)密監(jiān)控車輛的GPS信號；第二階段（逾期在30天和60天之內(nèi)）平臺會將資產(chǎn)移交給資產(chǎn)保全方進行處理，資產(chǎn)保全方須嚴(yán)格遵照法律法規(guī)及合同約定進行催收，必要時會采取拖車措施；第三個階段（逾期超過60天或客戶明確表示不贖回車輛），平臺會考慮把車輛進行變現(xiàn)回收資金。在門店經(jīng)理審核車輛資質(zhì)后，會以競價的方式出售，最終價格會由總部把控確認(rèn)。

王坤則告訴本報記者，短融網(wǎng)會針對不同的項目類別和資產(chǎn)類型，采取不同的處理方式和流程。比如車貸，項目底層資產(chǎn)為二手汽車，處置手續(xù)較為簡便、交易市場也比較活躍。在通常情形下，僅需1個工作日即可完成快速變現(xiàn)車輛或出售債權(quán)。但平臺通常會給予借款人10天左右的寬限期，在此期間通過電話、短信方式密集催收，超過10天的，根據(jù)合同約定處置質(zhì)押車輛或出售債權(quán)。而房貸項目，底層資產(chǎn)為二手房，屬于不動產(chǎn)，處置手續(xù)相對復(fù)雜，時間相對也較長。一般采取第三方債權(quán)收購的方式或訴訟的方式進行處理。“債權(quán)出售的方式相對較快，通常在一個月之內(nèi)可回收債權(quán)；催收或債權(quán)出售無果的，平臺一般會在出現(xiàn)逾期15天后啟動訴訟執(zhí)行程序，在辦理借款的強制執(zhí)行公證手續(xù)的前提下，最快可在半年左右的時間回收債權(quán)。”

互聯(lián)網(wǎng)+不良資產(chǎn)處置起步

除了平臺自身擁有完整的處置鏈外，許多網(wǎng)貸平臺也選擇和第三方合作。許建文告訴《證券日報》記者，人人聚財也與一些第三方資產(chǎn)處置公司有合作，合作模式為按回款額給予傭金。“第三方資產(chǎn)處置公司是P2P行業(yè)中的上游公司，主要是可以幫助P2P平臺催收，有效降低壞賬率，降低P2P平臺的處理成本。只要這些資產(chǎn)處置公司本身是正規(guī)合法的，對P2P平臺來說就是很好的一種合作模式。”

據(jù)了解，這些第三方資產(chǎn)處置公司包括傳統(tǒng)資產(chǎn)管理公司，不少公司都在積極嘗試觸網(wǎng)，通過合作或自薦平臺等方式進行業(yè)務(wù)布局。同時，互聯(lián)網(wǎng)+不良資產(chǎn)處置的風(fēng)也漸起，從2015年發(fā)展至今，與不良資產(chǎn)處置相關(guān)的互聯(lián)網(wǎng)公司已近30家。

對此趨勢的形成，有業(yè)內(nèi)人士對本報記者表示，原因在于近年來互聯(lián)網(wǎng)金融的迅速發(fā)展，加之整個行業(yè)準(zhǔn)入門檻低，這一領(lǐng)域的不良資產(chǎn)也呈上升趨勢。“可以說，不良資產(chǎn)規(guī)模將持續(xù)放大，不良資產(chǎn)處置行業(yè)將迎來高速發(fā)展的時機。但是機遇的背后，也對傳統(tǒng)催收模式提出了新的挑戰(zhàn)。加之目前不少互聯(lián)網(wǎng)新興創(chuàng)業(yè)公司也加入不良資產(chǎn)處置領(lǐng)域的爭奪之中，這一市場的競爭愈加激烈。”

關(guān)于第三方在不良資產(chǎn)處置的具體模式，不良資產(chǎn)處置平臺原動天CEO殷賓對《證券日報》記者介紹道，平臺整合了全國不良資產(chǎn)（逾期、壞賬等）即債權(quán)方A端公司和專業(yè)大型B端催收公司。A端債權(quán)方暫時可免費在原動天平臺上發(fā)布不良資產(chǎn)包標(biāo)的，并根據(jù)自身情況設(shè)定催收期限、催收費率等。而該平臺則通過互聯(lián)網(wǎng)云計算技術(shù)自動審核、評估A端債權(quán)方資產(chǎn)價值，并根據(jù)其不良資產(chǎn)屬地化特征，一般將提供3家-5家催收機構(gòu)供A端公司選擇。

“原則上債權(quán)方可自主決定支付給處置方的費率，而催收委外期限具體也由債權(quán)方A端公司決定，至于具體回款率，因處置難易程度和不良資產(chǎn)情況不同，分為不同級別”，殷賓表示。在他看來，“未來不良資產(chǎn)處置的行業(yè)一定是朝著互聯(lián)網(wǎng)趨勢發(fā)展的。不管是傳統(tǒng)催收企業(yè)還是新型互聯(lián)網(wǎng)不良資產(chǎn)處置平臺，想要在這一市場中占據(jù)一席之地，就必須借助網(wǎng)絡(luò)技術(shù)及平臺化的手段進行優(yōu)化升級。